10.15

隔夜消息与板块逻辑解析

1.十5五规划：科技前沿领域明确，会议将于10月20日召开，人工智能、量子信息等被列为重点方向，政策预期强化下，相关题材有望提前发酵。

核心标的：中国软件 （信创）、国盾量子 （量子通信）、鸥玛软件 （教育信息化）。需注意会议前题材波动可能加大。

2.光伏：产能调控在即，海外订单印证景气度政策拟调控过剩产能+9月以来海外签单25GW，头部企业有望受益于供给出清与需求增长。

关注标的：通威股份 （硅料龙头）、东方日升 （组件出口）、双良节能 （设备）。政策落地前需警惕供需博弈。

3. 国内大循环：扩内需政策加码，消费物流迎机遇专家座谈会强调“做强国内大循环”，商贸零售、物流供应链等环节存在修复空间。

核心逻辑：永辉超市 （生鲜渠道）、中远海控 （物流骨干）。但消费复苏力度仍需数据验证。

4. 国产替代：软件管制倒逼自主可控加速m国11月1日实施关键软件出口管制，操作系统、工业软件、信息安全 等环节紧迫性骤升。

重点标的：宝兰德 （中间件）、奥普光电 （光刻机部件）。事件驱动明确，但需警惕技术突破不及预期。

5.SOFC：Bloom Energy订单引爆产业链预期50亿美元合作协议+新模式提升收益率，燃料电池系统、材料、应用端迎来主题催化。

概念股筛选：三环集团 （电解质）、潍柴动力 （系统集成）。产业化早期阶段，适合波段参与。

6. 天然气：供暖季需求旺季来临北方多地提前供暖+欧洲需求叠加，城燃、LNG接收站、储运设备等环节受益。

关注标的：佛燃能源 （区域城燃）、洪通燃气 （LNG贸易）。价格波动可能影响短期业绩。

7.港口航运：反制调查催化供应链安全主题对美造船业反制+中欧北极快航开通，港口运营、船舶制造、物流服务迎来主题机会。

核心标的：中远海控 （集装箱航运）、上港集团 （枢纽港）。地缘博弈强化板块关注度。

8.京东 汽车：跨界合作开辟新能源车 新路径京东联合广汽、宁德时代 推国民车，智能座舱、电池技术、销售渠道等环节存在预期差。

概念股提示：宁德时代 （电池）、广汽集团 （整车）。需观察产品定位与市场接受度。

9.可控核聚变：全球协作加速，主题热度延续IAEA协作中心落地中国+成都会议召开，超导材料、真空装置等环节持续受益。

关注标的：安泰科技 （先进材料）、雪人股份 （制冷系统）。技术突破仍是长期逻辑。

10. 量子通信：英伟达 大会催化技术关注度黄仁勋将发表量子计算演讲，量子密钥、通信设备、安全应用等环节迎来事件驱动。

核心标的：光迅科技 （光器件）、亨通光电 （量子通信）。题材弹性大，需注意技术成熟度。

策略：

1今日关键：修复力度取决于早盘情绪理想情景：若早盘快速下杀（指数跌超1.5%），恐慌盘出清后有望迎来强修复，可重点关注自主可控（新凯来概念）、稀土等反制方向；

谨慎情景：若直接高开反弹，需警惕接力资金不足导致的冲高回落，需谨慎追涨。

2.主线聚焦：自主可控+反制板块仍是核心新凯来光刻机：关s压力下国产设备替代逻辑强化，若今日分歧中抗跌可考虑布局；

稀土永磁：安泰科技若延续强势，板块情绪有望持续，关注中国稀土 、广晟有色 等标的。

3操作建议：控仓低吸，避免盲目抄底持仓策略：保留4-5成仓位，等待市场情绪企稳；