高频量化对股票市场的破坏力，远远超过其维持流动性的正面价值。最近，经济学家刘纪鹏再次高声呼吁：限制量化，限制量化！最近有两件事让量化这个东西的争论再次浮出水面，一个是这两天坊间流传的要把量化专用设备搬出交易所，说白了就是给他们降速，避免他们在毫秒间抢单撤单优势；另外一个就是中国股市在4000点走出与欧美不同走势，别人还在涨，而A股已经摇摇欲坠，开始重回过去那种阴跌形态，剧烈波动，而这正是量化交易的典型特征！量化到底是不是洪水猛兽？为什么中国不能禁止高频量化交易？没有任何机构给出量化分析，因为不敢啊，谁敢砸自己的饭碗啊？所以除了去年对高频量化做了一次每秒不超过299次和提高交易费用之外，也没有特殊的限制！每秒299，不知道这个依据是什么？这么巨大的交易量，每天贡献巨大的交易费用，然后头部量化基金的收益率高达50%，实在是惊人！据说A股的量化交易贡献了30%以上的交易额，我敢断言，如果对量化不加以严格管理，A股肯定还会回到2800，因为涸泽而渔，小鱼苗都给你捕捞干净了，谁还敢进来玩啊？量化不敢对银行、券商和保险这些机构下手，所以你看看他们的走势，比较正常！监管机构，真的要好好论证论证量化交易这个东西了，中美国情不同，美国机构搞量化是为了活跃市场用的，是做市商，是促进流动性的，目的是维持股票交易活跃，不至于大起大落，中国的这些机构搞量化，目的是用电网捕鱼，专门收割流动性的。虽然都叫量化，但是目的和手段简直是天差地别！再次呼吁，管管量化交易吧！！！