新一轮换机潮有望带动苹果产业链腾飞！ 一、涨幅居前人气龙头：哈森股份（6天3板

新一轮换机潮有望带动苹果产业链腾飞！ 一、涨幅居前人气龙头：哈森股份（6天3板）、瀛通通讯、欣旺达、宇环数控、创新新材、歌尔股份、立讯精密。 二、板块逻辑解析： 昨夜美股苹果涨1.67%，盘初一度涨近3%，日线二连涨，收盘价刷新历史新高，最新总市值35943亿美元，位居第一位。据消息人士称，在截至今年3月的12个月里，苹果印度市场的收入从去年同期的60亿美元猛增约33%至近80亿美元，创历史新高，其中iPhone占到收入的一半以上。这一增长标志着苹果在争取印度用户方面取得了稳步进展。 近日，苹果发布个人化智能系统AppleIntelligence，由多种高度智能的生成模型组成。苹果智能的AI能力与底层系统深度融合，具备系统级AI能力，可为用户提供完美AI交互体验。业内人士预测，今年苹果和三星将引领全球智能手机市场的复苏。IDC的数据显示，今年二季度，苹果在全球销售了4520万部智能手机，高于去年同期的4450万部。 摩根士丹利将苹果评为首选股，目标价从216美元上调至273美元，并将其列为首选股，摩根士丹利认为这家科技公司人工智能平台的推出将引发用户升级智能手机、平板电脑和电脑的创纪录热潮。摩根士丹利预测，苹果未来两年iPhone出货量将接近5亿部，高于2021-2022年的创纪录周期高位。预计2025财年出货量为2.35亿部，2026财年为2.62亿部。此前，美银也预计，今年生成式AI将加强iPhone换新意愿，为苹果带来强劲的销售增长和利润率扩张，将其目标价从230美元上调至256美元。 华西证券研报指出，苹果智能将成为AI手机引领者，推动原生智能加速渗透，据Canlys预计2025年iOS操作系统将占据全球AI手机出货的55%。端侧算力提升或带动手机芯片及零部件升级，如SoC芯片、存储、摄像、PCB、散热。此外，国金证券认为，根据IDC，2023年苹果全球保有量达8.4亿台、换机周期在3.6年，软件+硬件创新有望带动新一轮换机潮。 国元证券认为，苹果AI带动用户换机需求和硬件升级，对苹果产业链构成利好。国泰君安认为，考虑到Q3为消费电子旺季，看好苹果产业链下游公司、数字SoC公司、存储类下游公司、服务器类下游公司的业绩。 （一家之言仅供参考）